В парламенте зарегистрирован правительственный законопроект № 9169 о квалифицированных инвесторах в ценные бумаги (ЦБ).
Разделение инвесторов на квалифицированных и неквалифицированных действующее законодательство не предполагает. Однако мировая практика, в частности, европейская, предусматривает существование тех и других.
Под квалифицированными понимают обычно физических и юридических лиц, которые могут быть признаны для осуществления операций на рынке ценных бумаг в отношении одного или нескольких видов ценных бумаг и иных финансовых инструментов, одного вида или нескольких видов услуг.
Самого определения квалифицированных инвесторов проект не содержит, а лишь предлагает перечисляет тех, кто к ним относится. Таковыми являются:
- профессиональные участники фондового рынка и иные финансовые учреждения;
- международные финансовые организации, созданные несколькими государствами-членами международной финансовой организации, предоставляющие финансовые ресурсы иным государствам-членам на условиях, определенных их учредительными документами;
- правительства и центральные банки иностранных государств;
- Кабинет Министров и Национальный банк Украины;
- юридические и физические лица, включенные в Реестр квалифицированных инвесторов.
Юрлица и физлица по проекту включаются в Реестр по их заявлению и при условии, что они соответствуют признакам, устанавливаемым Национальной комиссией по ценным бумагам и фондовому рынку.
Для физлица такими признаками будут общая стоимость ценных бумаг и иных финансовых инструментов, которым владеет лицо, и (или) общая стоимость ценных бумаг по сделкам с ними, заключенным за счет этого лица. Порядок расчета стоимости и требования к ценным бумагам и иным финансовым инструментам, которые могут учитываться во время расчета стоимости, также будет устанавливать Комиссия.
Юридическое лицо в соответствии с проектом может быть признано квалифицированным инвестором, если оно является предпринимательским обществом, занимающимся куплей-продажей (обменом) ценных бумаг и иных финансовых инструментов через торговца ценными бумагами, причем в количестве, объемах и сроках, установленных Комиссией. Кроме того, юрлицо должно иметь доход от реализации товаров, работ и услуг установленного Комиссией размера, а также сумму активов по данным бухгалтерского учета.
